Investimento em arte, vinho e relógios: riscos e oportunidades que desafiam o convencional

Investimento em arte, vinho e relógios não é mais sinônimo de capricho excêntrico de milionários.

Em 2025, esses bens tangíveis estão sendo tratados como ativos alternativos em portfólios de investidores atentos à diversificação.

Por que isso está acontecendo agora? A resposta está na busca por proteção patrimonial, exclusividade e diferenciação em um mercado cada vez mais saturado por produtos financeiros tradicionais.

A alta volatilidade dos mercados, as crises climáticas e os juros oscilantes fizeram crescer o interesse por ativos que, além de valor financeiro, entregam valor cultural, histórico ou emocional.

Neste texto, vamos navegar por esse ecossistema sofisticado, mas acessível, sem promessas ilusórias — apenas verdades fundamentadas, riscos claros e oportunidades legítimas.

1. O renascimento dos ativos alternativos: por que agora?

Com o avanço da tecnologia, o acesso a ativos como arte contemporânea, vinhos raros e relógios de luxo foi amplificado.

Plataformas como a Masterworks, por exemplo, permitem a compra fracionada de obras de arte, democratizando um mercado antes inacessível.

Isso coincide com o crescimento da chamada “economia da paixão”, onde colecionáveis com valor afetivo ganham relevância econômica.

A diversificação passou a exigir mais do que apenas ações, FIIs e criptomoedas.

O investidor moderno quer portfólios que resistam a crises, que tenham baixa correlação com ativos tradicionais e, se possível, tragam prazer pessoal.

É aí que os bens tangíveis entram em cena com força. Não à toa, a Sotheby’s e a Christie’s bateram recordes de venda em 2024, mesmo diante de instabilidades nos mercados acionários globais.

Essa nova dinâmica também é reflexo de uma mudança geracional: millennials e geração Z, que agora compõem uma parcela relevante de investidores, buscam propósito nas suas escolhas financeiras.

Comprar um relógio raro ou uma pintura autoral pode significar mais do que retorno — pode ser uma forma de identidade e expressão.

Temas em alta: Gamificação nos estudos: como transformar conteúdo em jogo

2. Arte: entre expressão e especulação

Investir em arte exige mais do que dinheiro — requer sensibilidade, pesquisa e, acima de tudo, paciência.

Não se trata de um mercado líquido ou objetivo. A obra pode valorizar exponencialmente ou permanecer estática por anos.

A valorização de artistas como Yayoi Kusama e Banksy ilustra como o mercado responde a movimentos culturais e geopolíticos.

Segundo o relatório da Deloitte Art & Finance (2023), 76% dos gestores de patrimônio recomendam arte como componente de portfólio a clientes de alto patrimônio.

Além disso, 85% afirmam que os clientes desejam que seus investimentos reflitam seus valores pessoais.

Mas há riscos evidentes. A autenticidade da obra é crucial — falsificações ainda são um problema recorrente.

Outro fator crítico é a procedência: obras sem rastreabilidade clara podem gerar problemas legais e éticos.

Nesse cenário, leilões renomados e plataformas com curadoria especializada são aliados indispensáveis.

O mercado também tem se beneficiado da digitalização. A tokenização de obras por meio de blockchain vem crescendo, permitindo que investidores adquiram frações de obras importantes.

Esse processo amplia o acesso, reduz a exposição financeira e facilita a diversificação no próprio setor artístico.

Aprofunde seu conhecimento: Como Proteger Sua Carteira de Investimentos de Si Mesmo

3. Vinho: o ouro engarrafado

Um Château Lafite Rothschild 1982 pode parecer apenas um item de luxo para poucos, mas a realidade é que vinhos raros têm rendido mais que o S&P 500 em determinados períodos.

Conforme o Knight Frank Luxury Investment Index (2024), vinhos finos tiveram uma valorização de 13% no último ano, superando o mercado imobiliário de luxo.

Mas vinho não é somente uma garrafa. É história, safra, terroir, armazenamento e procedência.

O investimento nesse setor envolve fatores climáticos, controle de temperatura e conhecimento técnico.

Plataformas como Cult Wines e Vinovest oferecem acesso a portfólios personalizados de vinhos, com curadoria e armazenamento especializado.

Além do desempenho econômico, há algo sensorial que aproxima o investidor do ativo. O vinho carrega narrativa, tradição e território. Isso torna o investimento mais pessoal, mas também mais delicado.

Uma garrafa mal armazenada perde valor — e, em casos extremos, torna-se inutilizável. É uma das razões pelas quais muitos optam por serviços de armazenamento profissional.

Mesmo assim, o crescimento de fundos especializados e índices como o Liv-ex 100 — que rastreia o desempenho dos vinhos mais negociados do mundo — sinaliza maturidade para o setor.

O investimento pode ser feito com planejamento, estudo e uma pitada de paixão bem administrada.

+ Investimentos Baseados em Objetivos: Como funciona e vantagens

4. Relógios: o tempo como ativo

Relógios de marcas como Patek Philippe, Audemars Piguet e Rolex têm ultrapassado o status de acessórios. Eles se tornaram peças de investimento estratégico.

Em 2022, um Rolex Daytona Paul Newman foi vendido por mais de US$ 17 milhões. Mas esses casos são exceções — e não a regra.

O crescimento do mercado secundário impulsionado por plataformas como Chrono24 e WatchBox ampliou o acesso e a liquidez.

O que antes dependia de lojas e leilões agora se movimenta online, com autenticadores independentes e rastreabilidade.

Modelos com produção limitada, edições comemorativas e peças vintage com boa conservação tendem a valorizar com o tempo.

Mas é importante lembrar: a especulação pode inflar preços artificialmente, e o mercado reage rápido a quedas de interesse ou excesso de oferta.

Relógios também envolvem custos como manutenção, revisão técnica e seguros. Investir em tempo é, de certa forma, uma arte.

Exige calma, leitura de tendências e, muitas vezes, paciência para esperar a valorização correta.

5. Investimento em arte, vinho e relógios: O papel da tokenização no acesso a ativos raros

Um dos avanços mais relevantes no setor de colecionáveis de luxo é a possibilidade de tokenizar ativos reais. Imagine fracionar digitalmente um Picasso ou um Romanée-Conti.

Esse processo permite que investidores acessem bens com alta barreira de entrada sem comprometer grandes quantias.

A tokenização também aumenta a transparência, utilizando blockchain para registrar cada transação, origem e histórico do ativo. É o que empresas como Mattereum estão fazendo com maestria. Com isso, o mercado ganha liquidez, segurança e escalabilidade — algo antes inimaginável para bens físicos.

Além disso, o perfil de investidor está mudando. Jovens digitais nativos sentem mais segurança ao investir via plataformas tecnológicas do que por meios tradicionais.

A convergência entre tecnologia e patrimônio cultural pode ser o caminho para que o investimento em arte, vinho e relógios se fortaleça como classe de ativos legítima.

6. O que considerar antes de diversificar com ativos tangíveis

Apesar do fascínio e da promessa de retorno, o investimento em arte, vinho e relógios deve ser feito com cautela.

Diferente de ações ou fundos, esses ativos não possuem fluxo de caixa regular e dependem essencialmente da valorização.

É fundamental contar com a assessoria de especialistas, estudar a fundo o setor escolhido e considerar os custos invisíveis, como taxas de armazenagem, impostos, seguros e custos de revenda.

Outro ponto crítico é a liquidez: vender uma obra, um vinho raro ou um relógio vintage pode levar tempo — e exigir contatos estratégicos.

Para investidores iniciantes, o ideal é começar pequeno, preferencialmente em plataformas que ofereçam fracionamento ou fundos especializados.

Nunca comprometa uma parcela elevada do patrimônio com ativos de baixa liquidez. A alocação sugerida varia de 5% a 10% da carteira total.

Conclusão: quando emoção e estratégia se encontram

O mercado de investimento em arte, vinho e relógios está mais acessível, dinâmico e tecnológico do que nunca.

Mas não se engane: é um mercado que exige preparo, dedicação e visão de longo prazo. O retorno pode ser alto, mas o risco também é real.

Investir em ativos com valor simbólico e histórico pode ser uma forma poderosa de diversificar, proteger e até mesmo construir um legado.

A chave está em equilibrar emoção com estratégia, desejo com racionalidade, estética com dados.

Se você deseja ir além dos gráficos e boletins financeiros, considere explorar esse universo com responsabilidade.

E lembre-se: nem todo investimento que encanta aos olhos traz bons frutos — mas quando traz, o valor vai muito além do monetário.

Para aprender mais sobre certificações e análises de obras de arte, acesse o Art Basel — um dos principais eventos do setor cultural global.

Dúvidas Frequentes

1. É possível investir em arte ou vinhos sem ter conhecimento técnico?
Sim, através de plataformas de curadoria e fundos especializados. Mas mesmo assim, recomenda-se estudo e acompanhamento do mercado.

2. Esses ativos são regulamentados no Brasil?
Ainda não há regulação específica para todos os tipos de ativos tangíveis, mas há normas gerais para comercialização, impostos e importações.

3. Como evitar fraudes e falsificações?
Exija certificados, notas fiscais, avaliação profissional e, sempre que possível, compre em plataformas com auditoria e rastreabilidade.

4. Qual o capital mínimo para começar?
Já é possível investir a partir de R$ 500 em frações digitalizadas. Entretanto, ativos físicos exigem investimentos mais robustos.

5. Quais são os principais riscos?
Baixa liquidez, custos de manutenção, falta de padronização na precificação e riscos de conservação inadequada.